如何阅读和分析现金流量表？

网友解答: 一、现金流量表科目分解现金流量表科目分解主要可分为企业的三个活动、企业的三个净流量和企业的安全时期。1.企业的三个活动现金流量表设计的基础是把企业分成三个活动，分别是经营活动

一、现金流量表科目分解

现金流量表科目分解主要可分为企业的三个活动、企业的三个净流量和企业的安全时期。

1.企业的三个活动

现金流量表设计的基础是把企业分成三个活动，分别是经营活动、筹资活动和投资活动。

经营活动

经营活动产生的现金流量，主要记录了企业在销售商品、提供劳务、购买商品、接受劳务、支付税收等活动的现金流动情况；经营现金净流量是收入减去支出形成的现金流量。现金净流量，则是指收入与支出的差，用公示表示为：

经营活动产生的现金净额=经营活动现金流入小计－经营活动现金流出小计

企业在经营过程中，在控制现金流量时经常以控制现金支 出为主，实际上现金支出仅为现金流量的一部分，即支出部分，还可以通过控制现金流入来加强现金流量。还可以用量本利分析定销售量，即用现金流量分析确定企 业应该收回多少现金，使销售人员明确现金收回量，从而开展销售活动。

筹资活动

当经营现金净流量成负数时，要想筹资资产，要有筹资活动，就需要去借钱，从银行借来款叫筹资收入，把银行贷款和利息都还上，叫筹资支出。用公式表示为：

筹资活动产生的现金净额=投资活动流入小计－筹资活动现金流出小计。

投资活动

投资活动是指企业长期资产的购建和不包括在现金等价物范围的投资及其处置活动。其中，买机器设备、厂房、 股票等为投资支出，而转让固定资产、股票等，为投资收入。用公式表示为：

投资活动产生的现金净额=投资活动现金流入小计－投资活动现金流出小计。

2.如何看待企业的三个净流量

企业的三个活动分别产生三个现金流量，即经营现金净流量、筹资现金净流量和投资现金净流量。财务人员要分清哪个径流量为正数好。

经营现金净流量

经营现金净流量为正数，代表着企业的自身“造血功 能”，以及盈利能力较强。但是在企业在经营的投资期，经营现金净流量多为负数，一旦出现投资产品，经营现金净流量则容易为转负为正，产品被称为现金流产 品，可以带来现金流量。当产品已经进入成熟期，表明企业进入比较稳定的成熟期，即使经营现金净流量为正数，未来也可能会出现下滑。

经营现金流量数值不是越大越好。原因在于，现金的盈利性是最小的，现金越来越多，说明企业的投资活动不够。因此，当经营现金净流量是正数，而且正数特别大时，一定要进行投资，只有通过投资，才会给企业培育新的现金流。

筹资现金净流量

与经营现金流量数值过大需要投资一样，当筹资现金净流量特别大时，除了补充经营现金以外，也应去投资。由于现金的盈利能力最低，当企业资金充裕时，都会选择投资，以换取收益。

要明白企业为什么盈利，一个企业什么最重要，现金流还是价值？